數億大佬：期現結合是終極目標！
2023-04-13 09:04:25 牛錢網 不知名小鐘“歡迎關注牛錢網官微（niumoney_com），我們將每日為您提供專業(yè)及時、有價值的信息及交易服務?！?
最近參與了一些大咖復盤，其中包括賺了數億的高手，很有感觸，很想給大家分享一下。
我們整個市場充斥了各類交易者，使用各種方法進行交易，其實方法沒有好壞之分，最終歸宿是：能不能穩(wěn)定盈利。這才是交易的終極問題，也是最現實的問題。
這個市場的交易者大致分為5類：
1，情緒型：完全按照心情去交易，屬于沖動型交易者，是交易金字塔的最下層。他們的特點是：追逐熱點，喜歡做突破，沒有成熟的交易系統，心態(tài)上容易受影響，屬于長期虧貨；
2，入門型：有了一些交易邏輯框架和系統，對盈虧比有一定認識，止盈止損相對成熟。但是這類交易者一直在尋找穩(wěn)定盈利的方法，一直不穩(wěn)定一直換方法，交易認知容易搖擺，交易連貫性也是斷斷續(xù)續(xù)的，偶爾也會受到心態(tài)影響，但是虧損比“情緒型”少；
3，平衡型：這類交易者最大的特點就是不怎么虧錢，但也很難穩(wěn)定盈利，主要是技術分析為主，在較為隨機的價格中尋找規(guī)律，控制回撤活下來，等待趨勢行情。如果風險控制得好，也能穩(wěn)定盈利，在一波趨勢性行情中財務自由，之后往往會向基本面派轉型；
4，邏輯型：很多大咖都在這個層次，特點就是以基本面分析為主，抓住品種最大的矛盾進行交易，但是這類高手往往是在出現問題的時候再去捕捉行情，抓的是趨勢中段，造成滯后性的原因主要是：數據分析滯后、對產業(yè)的了解不夠深入，但基本面大矛盾是有慣性的，足夠吃一波大行情。因為滯后性，需要多因素共振和更多的實地調研，比如供需、市場情緒、基差、企業(yè)利潤都發(fā)生共振才去操作，這樣的機會不多，但行情啟動后很難逆轉；
5，產業(yè)型：這類不足5%的絕世高手（較為成功的可能不足1%）都是長期浸泡在現貨端成長起來的，比如在鋼廠負責產銷十幾年，在油廠負責采購二十年，自己成立貿易公司做大宗商品進出口……他們對產業(yè)了如指掌，不會因為圖表而交易，而是結合宏觀、基本面，對未來進行預測，抓取的是拐點行情。
這類大咖和“邏輯型”比起來，有質的飛躍，“邏輯型”是產業(yè)觀察者，“產業(yè)型”是產業(yè)參與者，在我們拿到數據的時候，“拐點”大咖早就提前半個月甚至一個月預測了，所以他們才是真正做預期的高手，我們在第一波趨勢啟動的時候介入，他們已經迎接拐點，有了底倉浮盈，優(yōu)勢盡顯。
當然產業(yè)派也會有一葉障目的情況，只知道部分地區(qū)的產業(yè)情況，不了解全局和資金動向。僅僅守著自己那點產業(yè)，不足以看透行業(yè)變動，所以“產業(yè)型”高手都是期現兩手抓，做現貨貿易，做套保，有交易團隊。
就對于市場的觀察而言，近些年涌現的幾個數億大佬，基本都是期現結合的高手，不僅深入產業(yè)，對交易也有多年的浸淫，守得云開見月明，終于等來一波行業(yè)周期，最終春風得意。
這里也引發(fā)了一個思考：到底什么是交易？交易賺的是什么錢？
交易其實是為市場提供流動性的報酬。因為一級市場有風險投資的屬性，融資利率比銀行理財高，但是二級市場大多是提供流動性，平均收益率應該不會比銀行理財高多少，超額波動部分必然是零和搏殺。
這種搏殺就是利用認知去進行“財富轉移”，必然是交易金字塔的高級吞食低級的過程，只有提高交易認知，完善交易系統，用認知在“確定性”里搏殺，高手吃老手，老手吃新手。而博弈的快感和貪婪不斷吸收新手入場，形成一條垂直的生態(tài)系統。
之前采訪過兩個“高手”交易者，他們對我提出的“價格隨機性”、“產業(yè)交易”的問題做出過回答。
技術高手A：
你所提出的“價格隨機性”，我是認可的，但是技術這個東西，有三則信仰：1，宏觀、基本面無法分析清楚；2，價格一定會有規(guī)律，哪怕不多；3，只要活著，就能發(fā)財。
我之前做過基本面分析的嘗試，后來發(fā)現，市場認可的東西往往被資金利用，你說有確定性的行情，你是怎么定義“確定性”的呢？如果確定了，大家都賺錢，這不是矛盾嗎？
價格規(guī)律一定存在的，無非是“廣撒網”或者“重點捕撈”兩種方式，打高頻和高勝率低頻都可以，我是主觀技術，共振、量倉、形態(tài)我都用，沒有固定法則，但是追求高勝率的跟蹤，百分百的執(zhí)行，我最多一個月開8次倉，最少2次，屬于做高勝率低頻了，也能活下去。
做技術，一定要有砍掉虧損和抓住利潤的系統，二者還不能矛盾，因為虧損和盈利往往是相同的，只是方向不一樣。
技術是數字游戲嗎？其實更多的像是行為管理，你看到河對岸有寶藏，怎么安全地過去把它運回來，你回來的時候坐著什么樣的船，載重多少，船上有個洞，你運多少才能返回？甚至發(fā)現船的洞太大了，要放棄這次行動。
基本面高手B：
你所說的“產業(yè)交易”是很理想的狀態(tài)，太理想了往往不好。
你看很多期現大佬，他們不僅僅擁有產業(yè)思維的，還有宏觀和交易思維啊！我認識很多做期貨的產業(yè)人士，都虧成狗，因為他們只用產業(yè)的思維去理解期貨，往往帶著產業(yè)人士的憤懣和情懷，這就已經不客觀了，死扛到底是常見的行為。
種蘋果的未必知道價格會怎么發(fā)展。當然產業(yè)信息必然是我想要的，但是獲取難度很大，我經常參加調研，和你們牛錢網也跑過幾次。調研的時候其實不僅僅是了解當地的情況，之前參加橡膠調研，其實主產區(qū)不在我國，但是一路上能結識交易高手、產業(yè)大佬、行業(yè)專家，把整個行業(yè)弄明白，為我的交易邏輯掃除了障礙，之前一些邏輯明顯是錯誤的。
可以把產業(yè)信息帶入交易，但未必需要把產業(yè)思維帶入交易。畢竟期現還是有很大區(qū)別的。
■文章僅供參考，不代表本平臺及所在機構觀點，據此入市風險自負。期貨市場有風險，投資需謹慎！
掃描二維碼添加牛錢網公微（niumoney_com）為好友，我們將每日為您提供專業(yè)及時、有價值的的信息及交易服務。
如果您對牛錢網有意見和建議請發(fā)郵件至：
niumoney@163.com,并請留下您的聯系方式，我們的工作人員會盡快與您聯系！
全國服務熱線：0551-63423017
工作時間： 08:30-17:00
投資有風險，入市需謹慎！
? 2015 niumoney.com 牛乾金融信息服務（上海）有限公司 合肥牛錢網絡科技有限公司 ICP備案：皖B2-20180032-2 
皖公網安備 34011102000225號
廣播電視節(jié)目制作經營許可證 (皖) 字第00488號 | 增值電信業(yè)務經營許可證 皖B2-20180032